اسپرد چیست و چرا اسپرد در فارکس مهم است؟

اسپرد در فارکس به تفاوت میان قیمت خرید (Ask price) و قیمت فروش (bid price) اشاره می کند. درواقع نوعی کارمزد است که معامله گر به بروکر پرداخت می‌کند. Spread یکی از مفاهیم پایه در بازار فارکس است که اشراف به آن برای هرمعامله‌گری الزامی است. در این مقاله به طور کامل به مفهوم اسپرد و نحوه محاسبه‌ی آن می‌پردازیم.

اسپرد در فارکس چیست؟

اسپرد (Spread) در معنی لغوی به معنای گسترش یافتن و پخش شدن است؛ اما اسپرد در فارکس به تفاوت میان قیمت خرید (Ask Price) و قیمت فروش (Bid Price) اشاره دارد. این اختلاف قیمت در واقع نوعی کارمزد پنهان است که بروکرها برای هر معامله دریافت می‌کنند.

بدون اینکه نیاز به پرداخت مبلغی مشخص باشد، اسپرد بلافاصله با باز شدن معامله از معامله‌گر کسر می‌شود. در واقع، همین تفاوت قیمت است که سود اصلی بروکرهای بدون کمیسیون را تشکیل می‌دهد. درک مفهوم اسپرد، اولین گام برای فهم دقیق‌تر ساختار هزینه‌ها در معاملات فارکس است و برای هر معامله‌گری ضروری است.

بروکرها برای هر نماد معاملاتی، دو قیمت ارائه می‌دهند «یکی قیمت فروش یا همان Bid Price و دیگری قیمت خرید یا Ask Price». این قیمت‌ها بسته به شرایط بازار و نوع حساب شما ممکن است تغییر کنند. زمانی که معامله‌گر وارد یک موقعیت معاملاتی می‌شود، بلافاصله در ضرر شروع می‌کند که میزان این ضرر دقیقاً برابر با اسپرد است.

درک همین موضوع ساده به شما کمک می‌کند قبل از باز کردن معامله، سود بالقوه و هزینه‌ی واقعی ورود را بهتر بسنجید. اهمیت این موضوع وقتی دوچندان می‌شود که در نظر بگیرید بسیاری از استراتژی‌های معاملاتی دقیقاً بر مبنای اسپرد طراحی می‌شوند و کوچک‌ترین نوسان در این اختلاف قیمت می‌تواند سرنوشت یک معامله را تغییر دهد.

کاربرد اسپرد بروکر چیست؟

معامله‌گران برای اینکه در بازار فارکس معامله‌های خود را انجام دهند، نیاز به واسطه گرانی دارند که نقدینگی لازم را برای انجام معاملات‌ تامین کنند. این مکانیسم توسط متخصصان تامین نقدینگی (liquidity providers) انجام می‌شود و بازاری که در آن فعالیت می‌کنند توسط بازار سازان (market makers) طراحی می‌شود.

این مبحث به این علت صورت میگیرد که بازار فارکس همواره بازاری آنلاین و 24 ساعته بوده و معاملات آن از تمامی نقاط جهان صورت می‌گیرد. درنتیجه بروکر بابت خدماتی که به معامله‌گر می‌دهد بدیهی است که مبلغ معینی از معامله‌گران را دریافت کند. درواقع اسپرد منبع کسب درآمد بروکرهای بدون کمیسیون (no commission brokers) است.

به همین دلیل اگر شما یک معامله خرید یا فروش را باز کنید و بلافاصله آن را ببندید ضرر می‌کنید و میزان ضرر شما همان اسپرد دریافتی بروکر است. درواقع به جای پرداخت مبلغ جداگانه برای هر معامله، هزینه‌ی کمیسیون تحت عنوان اسپرد عرضه/تقاضا توسط بروکر دریافت می‌شود.

مفهوم اسپرد و نحوه محاسبه اسپرد در فارکس

برای اینکه بهتر با مفهوم اسپرد در فارکس آشنا شوید، ابتدا باید رابطه‌ی میان قیمت خرید و فروش را به خوبی درک کنید. Ask Price  قیمتی است که فروشنده تمایل دارد دارایی خود را در آن بفروشد. در مقابل، Bid Price قیمتی است که خریدار حاضر است برای خرید همان دارایی بپردازد.

تفاوت این دو، همان اسپرد است که به زبان ساده نشان‌دهنده‌ی میزان فاصله‌ای است که شما باید طی کنید تا معامله‌تان از ضرر وارد سود شود. واحد اندازه گیری اسپرد در فارکس پیپ است که، به کوچک‌ترین واحد نرخ هر «جفت ارز، فلزات و هر شاخص قابل معامله‌ای در بازار فارکس» گفته می‌شود.

هر 10 پیپ با کمترین حجم درگیر شده (0.01 لات) میتواند شما را 1 دلار در سود و یا زیان ببرد. برای محاسبه اسپرد کافی است تفاوت این دو قیمت را به دست آورده و نتیجه را به پیپ تبدیل کنید.  با ذکر یک مثال این موضوع را بهتر درک میکنیم.

مثلاً اگر در جفت‌ارز GBP/USD، قیمت Ask برابر 1.29866 و Bid برابر 1.29864 باشد، اختلاف آن‌ها برابر با 0.00002 است. با ضرب این عدد در 10000 به عدد 2 می‌رسیم؛ یعنی اسپرد این نماد 2 پیپ است. این اطلاعات کمک می‌کنند تا معامله‌گر با دقت بیشتری موقعیت ورود را انتخاب کند و از ضررهای ناخواسته جلوگیری شود.

در واقع اگر به ظاهر ساده‌ی این محاسبه دقت نشود، حتی یک اسپرد کوچک می‌تواند کل سود احتمالی معامله را از بین ببرد.

با محاسبه ی اسپرد در فارکس معامله‌گران می‌توانند دیدگاه بهتر و بهینه شده‌ای نسبت به معامله‌ی خود داشته باشند و سرمایه خود را  مدیریت کنند. جالب است بدانید بسیاری از معامله‌گران به علت عدم در نظر گرفتن اسپرد، حد ضررشان فعال شده و زیان ده می‌شوند. در نتیجه در نظر گرفتن آن امری حیاتی است.

معرفی جفت ارزها با اسپرد کم

در لیست زیر می‌توانید جفت ارزهایی را مشاهده کنید که کمترین اسپرد در فارکس را در سال 2024 دارند.

• EUR/USD، جفت ارزی که کمترین میزان اسپرد را دارد.
• USD/JPY، جفت ارزی که پس از یورو دلار کمترین میزان اسپرد را دارد.
• GBP/USD، جفت ارزی که در پایین آوردن اسپرد پیشرفت قابل توجهی داشته است.
• USD/CHF، ترکیبی از اسپرد پایین و ثبات بالا است.
• EUR/JPY، جفت ارزی که شامل دلار آمریکا نمی‌شود و با این حال اسپرد پایینی دارد.
• EUR/GBP، جفت ارزی قوی با اسپرد کم است.

همچنین جهت بهره‌مند شدن از کمترین اسپردها، توجه داشته باشید که بروکری را انتخاب کنید که کمترین اسپرد را داشته باشد.

مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: بروکر با اسپرد صفر

انواع اسپرد بروکر

انواع اسپرد که شما در یک پلتفرم معاملاتی مشاهده می‌کنید بسته به شیوه‌ی کار بروکر متفاوت است، اما اسپرد به صورت کلی به دو دسته تقسیم میشود:

• اسپرد ثابت
• اسپرد شناور

اسپرد ثابت چیست؟

اسپرد ثابت اسپردی است که بدون در نظر گرفتن شرایط بازار از جمله اخبار مهم، سخنرانی و یا هر رویداد مهمی که موجب هیجانات در بازار می‌شود ثابت باقی بماند. این نوع اسپرد توسط بروکرهای بازارساز (market maker) و با استفاده از میز معاملاتی (dealing desk) ارائه می‌شود. با استفاده از این روش بروکر مقدار زیادی پوزیشن را از منبع تامین نقدینگی خود خریداری کرده و آن را به معامله‌گران در ابعاد قیمتی کوچک تر ارائه می‌دهد.

اسپرد شناور چیست؟

اسپرد شناور (floating) یا همان اسپرد متغیر به نوعی از اسپرد گفته می‌شود که همواره در حال تغییر است، چرا که قیمت عرضه و قیمت تقاضا همواره در حال تغییر هستند. مکانیسم این نوع اسپرد به گونه‌ای است که بروکر بدون وجود میز معاملاتی قیمت عرضه و تقاضا را از تامین کننده‌های نقدینگی متعددی دریافت کرده و قیمت نهایی را به معامله‌گر در ثانیه منتقل می‌کند.

به همین علت اسپرد شناور همواره در حال تغییر است.

مزایا و معایب اسپرد ثابت و شناور در فارکس

در جدول زیر می‌توانید برخی مزایا و معایب دو نوع اسپرد ثابت و متغیر را مشاهده نمایید.

آیا اسپرد در حساب های مختلف بروکر تفاوت دارد؟

بله، با توجه به نوع حساب معاملاتی که افتتاح می‌کنید، اسپرد نیز متفاوت است؛ برخی از حساب‌های معاملاتی از شما به ازای هر لات مبلغی را تحت عنوان کمیسیون دریافت می‌کنند و در ازای آن، اسپر در این حساب‌ها صفر است.

این مثال ممکن است برعکس باشد، یعنی اسپرد لحاظ شود ولی کمیسیون دریافت نشود. برخی حساب‌های ویژه در بروکرها هستند که علاوه بر عدم دریافت کمیسیون، نمادهای معاملاتی را با اسپرد صفر در اختیار شما قرار می‌دهند؛

برای کسب اطلاعات بیشتر مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: اسپرد حساب‌های بروکر ویتاورس

تفاوت اسپرد و کمیسیون چیست؟

اسپرد در فارکس مبلغی است که بلافاصله بعد از باز شدن معامله توسط بروکر دریافت می‌شود. به عبارتی اسپرد از میزان سود و یا زیان معامله‌گر جدا نیست. درحالیکه کمیسیون در قالب مبلغی ثابت یا درصدی از حجم معامله، توسط معامله‌گر به صورت جداگانه پرداخت می‌شود.

مطالعه این مطلب پیشنهاد می شود: تفاوت های اسپرد و کمیسیون

چگونه اسپرد کمتری پرداخت کنیم؟

برای درک بهتر این موضوع لازم است بدانید که اسپرد در ساعت های یک روز معاملاتی یکسان نبوده و متغیر است. حتی در برخی از موقعیت ها واید می شود که صدمه زیادی به معامله گر می‌زند. اما چه زمانی اسپرد افزایش می یابد؟

مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: علت واید شدن اسپرد

• زمانی که بازار تحت تاثیر خبر است و هیجانات و نوسانات قیمت بالاست، اسپرد به میزان بالایی میرسد. بنابراین، معامله‌گر باید به استراتژی خود پایبند باشد و تا زمان فروکش کردن تنش ها معامله خود را باز نگه دارد تا متضرر نشود.
• زمانی که نقدینگی در بازار کاهش می‌یابد، اسپرد افزایش می‌یابد. بنابراین در این شرایط نیز معامله کردن پیشنهاد نمی‌شود.

مفهوم ریکوت (Requote)

ریکوت در بازار فارکس زمانی اتفاق می‌افتد که به علت حرکت سریع قیمت، امکان باز شدن معامله در نقطه‌ی درخواستی وجود ندارد؛ در این حالت بروکر به شما پیامی می‌دهد که حاوی قیمت جدید است، درصورت تایید قیمت در نقطه‌ی جدید باز می‌شود.

مفهوم اسلیپیج (Slippage)

اسلیپیج زمانی رخ می‌دهد که به علت نوسانات زیاد بازار، قیمت با فاصله‌ی کم و یا زیادی از نقطه‌ای که وارد معامله شدید برای شما فعال می‌شود. این موضوع می‌تواند محاسبه‌ی میزان سود و ضرر شما را به علت جا به جا شدن نقطه‌ی ورود به هم بریزد.

برای کسب اطلاعات بیشتر مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: اسپرد طلا

نمایش اسپرد در متاتریدر ۴

اگر می‌خواهید اسپرد در فارکس را به‌صورت زنده در نرم‌افزار معاملاتی متاتریدر ۴ مشاهده کنید، کافیست روی نماد مورد نظر در پنجره‌ Market Watch راست‌کلیک کرده و گزینه‌ Spread را فعال کنید.

با این کار در کنار هر نماد، مقدار اسپرد آن نمایش داده می‌شود و شما می‌توانید لحظه‌ای بررسی کنید که در چه شرایطی این اختلاف قیمت افزایش یا کاهش می‌یابد.

این ابزار ساده اما بسیار مفید به شما امکان می‌دهد همواره کنترل دقیقی روی هزینه‌های پنهان معامله خود داشته باشید، بدون اینکه نیاز به محاسبات جداگانه باشد.

مطالعه این مطلب پیشنهاد می شود: مقایسه متاتریدر و سی تریدر

چرا اسپرد زیاد می شود؟ (اسپرد تایم خبر چیست؟)

اسپرد در فارکس همیشه عدد ثابتی نیست و زیاد شدن و یا واید شدن اسپرد (Spread Widening)، معمولاً زمان هایی که بازار تحت تاثیر یک خبر است و هیجانات و نوسانات بالا است یا زمانی که نقدینگی در بازار کم باشد، نوسانات شدید قیمت باعث می‌شود که اختلاف میان قیمت خرید و فروش افزایش یابد و معامله‌گر با اسپردهای غیرمنتظره روبه‌رو شود.

همین موضوع می‌تواند باعث شود که معامله‌گری که از نظر استراتژی درست عمل کرده، تنها به دلیل اسپرد بالا وارد زیان شود.

افزون بر این، زمان‌هایی از شبانه‌روز که نقدینگی بازار کاهش می‌یابد، مانند انتهای جلسه معاملاتی نیویورک یا ابتدای جلسه معاملاتی آسیا، اسپردها به‌طور قابل توجهی بیشتر می‌شوند. در چنین زمان‌هایی که معاملات کم‌تری انجام می‌شود، بروکرها برای جبران ریسک، اسپرد بیشتری از معامله‌گران دریافت می‌کنند.

در نتیجه دانستن این موضوع به شما کمک می‌کند زمان مناسب برای ورود به بازار را با دقت بیشتری انتخاب کنید و ریسک اسپرد بالا را مدیریت کنید.

برای درک بهتر مطالعه این مطلب پیشنهاد می‌شود: واید شدن اسپرد

سخن پایانی

اسپرد الفبای معامله‌گری در فارکس است. شاید چندان مورد توجه معامله‌گران قرار نگیرد، اما یکی از مهم ترین فاکتورها برای رعایت اصول مدیریت ریسک و مدیریت سرمایه است. درک عمیق از مفهوم اسپرد، نحوه محاسبه آن و تأثیرش بر سود و زیان معاملات، از جمله مهارت‌های ضروری برای هر تریدر حرفه‌ای است.

با انتخاب یک بروکر با اسپرد رقابتی و مدیریت صحیح معاملات، می‌توان از تأثیرات منفی اسپرد بر روی سودآوری کاست و به نتایج بهتری دست یافت. اگر به دنبال چنین گزینه ای هستید، اسپرد حساب‌های بروکر ویتاورس بسیار مناسب و رقابتی است.

سوالات متداول

در صورت داشتن سوالات بیشتر، می‌توانید در بخش نظرات انتهای صفحه مطرح کنید.

اسپرد در فارکس چیست؟

اسپرد به تفاوت میان قیمت پیشنهادی (Bid Price) و قیمت درخواستی (Ask Price) گفته می‌شود.

تفاوت اسپرد با کمیسیون چیست؟

اسپرد مبلغی است که توسط بروکر درون هر معامله ای که باز میشود به صورت همزمان از معامله‌گر گرفته میشود و به عبارتی از میزان سود یا زیان معامله‌گر جدا نیست.

این در حالی است که کمیسیون مبلغی است که معامله‌گر به صورت جداگانه برای هر معامله پرداخت میکند. این مبلغ به صورت میزانی ثابت یا درصدی از حجم معامله محاسبه شده و به صورت جداگانه از معامله‌گران دریافت می‌شود.

تفاوت اسپرد در فارکس با سواپ چیست؟

سواپ (Swap) یا همان بهره‌ی شبانه مبلغی است که بروکر بابت باز بودن معامله‌ برای هر 24 ساعت معاملاتی (طبق ساعت بروکر) از معامله‌گر دریافت می‌کند اما اسپرد در تمامی معاملات وجود دارد و محدود به زمان مشخصی نیست.